HBOR NPOO kredit za digitalnu tranziciju

HBOR od 1. srpnja 2026. primjenjuje program Ulaganja u digitalnu tranziciju NPOO, financiran sredstvima Nacionalnog plana oporavka i otpornosti. Program je namijenjen tvrtkama svih veličina, od mikro do velikih, koje ulažu u strateške digitalne projekte, uz fiksnu kamatnu stopu već od 1,50% godišnje i rok otplate do 20 godina. Za razliku od programa zelene tranzicije, ovaj se kredit može ugovoriti i putem odabranih poslovnih banaka.

Tko može koristiti kredit

Korisnici mogu biti trgovačka društva, obrtnici i druge pravne i fizičke osobe koje samostalno obavljaju gospodarsku djelatnost, registrirani sa sjedištem u Republici Hrvatskoj, bez obzira na veličinu i pravni oblik. Uz privatni sektor, korisnici mogu biti i jedinice lokalne i područne (regionalne) samouprave (općine, gradovi i županije), te društva, ustanove i agencije u njihovom vlasništvu ili u vlasništvu Republike Hrvatske, isključivo za komercijalne aktivnosti.

Društva u poteškoćama, prema definiciji iz Uredbe Komisije (EU) br. 651/2014, ne mogu koristiti ovu vrstu programa.

Za što se kredit može koristiti

Kredit je namijenjen ulaganjima u materijalnu i nematerijalnu imovinu nužnu za provedbu strateških digitalnih projekata usklađenih s područjima intervencije kojima je dodijeljen 100%-tni digitalni koeficijent prema Prilogu VII. Uredbe (EU) 2021/241. U praksi to obuhvaća, primjerice, ulaganja u:

• digitalizaciju poslovanja MSP-ova i velikih poduzeća: e-trgovinu, e-poslovanje i umrežene poslovne procese,
• IKT infrastrukturu: podatkovne centre, računalne resurse, senzoriku i bežičnu opremu,
• napredne tehnologije: računalstvo visokih performansi, cloud i rubne kapacitete, umjetnu inteligenciju, internet stvari, virtualnu i proširenu stvarnost,
• Cyber security – kibernetičku sigurnost, uključujući tehnologije, mjere i potporne instrumente za privatni i javni sektor,
• istraživanje i razvoj u digitalnim tehnologijama, uključujući stjecanje nematerijalne imovine,
• digitalizaciju prometa, zdravstva i javnih usluga (relevantno za javni sektor),
• energetsku učinkovitost i klimatsku neutralnost podatkovnih centara i mreža.

Uz ulaganja u osnovna sredstva moguće je financirati i obrtna sredstva do najviše 30% ugovorenog iznosa kredita, ako su nužna za provedbu investicije. Kredit se ne može koristiti za financiranje PDV-a niti aktivnosti s isključujuće liste (exclusion lista), a sva ulaganja moraju biti usklađena s načelom „Nenanošenja bitne štete” (Do No Significant Harm, DNSH), kako je utvrđeno u Tehničkim smjernicama o provjeri održivosti u okviru fonda InvestEU.

Najčešća zamka: digitalno ulaganje nije isto što i 100%-tni digitalni koeficijent

Prilog VII. dijeli intervencije na one s koeficijentom 100% i one s koeficijentom 40%. Za ovaj program prihvatljive su isključivo intervencije sa 100%-tnim koeficijentom. To je razlika koja u praksi odlučuje o prihvatljivosti: primjerice, poslovna infrastruktura za MSP-ove, razvoj i internacionalizacija poslovanja uključujući proizvodna ulaganja, inovacijski procesi u MSP-ovima ili pametni energetski sustavi nose koeficijent od 40% i sami po sebi ne kvalificiraju projekt.

Drugim riječima, nabava proizvodne linije s upravljačkim softverom nije automatski „digitalno ulaganje”. Ključno je kako je ulaganje klasificirano i dokumentirano kako bi se moglo uklopiti u ovaj program financiranja. 

Način kreditiranja i osnovni uvjeti

Za razliku od HBOR programa kreditiranja zelene tranzicije, koji se odobrava isključivo izravno, kod digitalne tranzicije poduzetnik ima tri opcije financiranja (a) izravni kredit HBOR-a, (b) kreditiranje putem poslovnih banaka, (c) kreditiranje uz podjelu rizika HBOR i poslovna banka. Kod izravnog kreditiranja zahtjev i dokumentacija podnose se HBOR-u, a kod ostalih dvaju modela poslovnoj banci, koja tada i utvrđuje instrumente osiguranja i uvjete kreditiranja.

Kamatna stopa

Kamatna stopa ovisi o kanalu financiranja, iznosu kredita, bonitetu i kolateralu: 

• izravni HBOR-ov kredit do 400.000 €: fiksna kamatna stopa od 2,00% godišnje,
• izravni HBOR-ov kredit iznad 400.000 €: kamatnu stopu utvrđuje HBOR pojedinačno, a nakon primijenjene subvencije može iznositi najmanje 1,50% godišnje, fiksno,
• subjekti javnog sektora: 1,50% godišnje, fiksno, neovisno o iznosu kredita,
• kredit putem poslovne banke: kamatnu stopu utvrđuje banka, uz gornju granicu od 3,50% godišnje, fiksno.

Razlika između izravnog kredita uz 1,50% i kredita putem poslovne banke uz 3,50% može biti vrlo značajna. Na kreditu od 1.000.000 € s rokom otplate 10 godina razlika u ukupnim kamatama iznosi približno 110.000 €; na kreditu od 500.000 € i roku otplate 7 godina oko 37.000 €. 

Kredit putem banke odobravaju se od 50.000 € te donose nešto brži proces i bazirani su na postojećem bankarskom odnosu, pa je za manje projekte digitalizacije kreditiranje putem poslovnih banaka praktičnija opcija. Trenutno su u program uključene samo tri poslovne banke: Kent, Karlovačka i Agram banka. Za ulaganja iznad 400.000 € preporuka je izravno kreditiranje putem HBOR-a. 

Subvencija kamatne stope

Na izravne kredite iznad 400.000 € HBOR primjenjuje dodatnu subvenciju kamate iz sredstava Ministarstva financija ili HBOR-a, ovisno o vrsti ulaganja. Subvencije se mogu kombinirati ako projekt ispunjava kriterije više kategorija, no ukupan iznos subvencije po pojedinom kreditu je ograničen.

Bez obzira na broj kategorija koje se na projekt primjenjuju, najviši mogući iznos subvencije kamate po pojedinom kreditu u pravilu iznosi 1.000.000 €. Iznimno, za projekte vrijednosti iznad 20.000.000 € s rokom otplate duljim od 10 godina koji značajno doprinose HBOR-ovim strateškim ciljevima, subvencija može iznositi do 2.000.000 €.

Vrijedi uočiti da su u ovom programu zeleni projekti i RDI zasebne osnove za subvenciju. Digitalizacija koja mjerljivo smanjuje potrošnju energije ili emisije, npr. energetski učinkovit podatkovni centar, sustav upravljanja energijom, digitalizacija prometa, može istovremeno zadovoljiti digitalni kriterij prihvatljivosti i zelenu osnovu za subvenciju. Isto vrijedi za razvojne projekte s RDI komponentom, gdje MSP može ostvariti do 3,00 postotna boda subvencije. Kod planiranja financijskog modela isplati se unaprijed provjeriti u koje sve kategorije projekt ulazi, jer to izravno utječe na stvarnu efektivnu kamatnu stopu.

Zašto je ovo posebno relevantno za ulaganja u ERP, automatizaciju i kibernetičku sigurnost

Digitalna ulaganja znaju biti zahtjevna za dugoročno financiranje od strane banaka: velik dio ulaganja — licence, softver, implementacija, integracija — nematerijalna je imovina bez kolateralne vrijednosti, koju poslovne banke nerado financiraju na dulji rok. Ovaj program nematerijalnu imovinu izrijekom uključuje u prihvatljive namjene.

Druga je vremenska: prinos od ERP sustava, automatizacije procesa ili AI rješenja ne javlja se u godini nabave, nego nakon što organizacija sustav uhoda. Poček do 3 godine pokriva upravo to razdoblje uvođenja i prilagodbe, kada ulaganje još ne generira uštede, a rata bi teretila novčani tok. Kombinacija fiksne stope, dugog roka i počeka u praksi znači da se digitalna transformacija može planirati kao višegodišnji program, a ne kao niz pojedinačnih nabavki po raspoloživosti likvidnosti.

Po čemu je ovaj program drugačiji od ostalih izvora financiranja

HBOR od 10. kolovoza 2026. primjenjuje i program Ulaganja MSP-ova u RDI i AI, uz fiksnu stopu od 2,00% godišnje. Taj je program namijenjen isključivo mikro, malim i srednjim poduzetnicima, odobrava se samo izravno, iznos kredita ograničen je na 1.000.000 € (500.000 € za poduzetnike početnike), a rok otplate na 15 godina. Za razvojne i AI projekte MSP-ova to je logična alternativa; za veća ulaganja i za tvrtke koje premašuju MSP kriterije nije primjenjiv.

Digitalnu transformaciju proizvodnje financiraju i Krediti za modernizaciju proizvodnje iz sredstava EFRR-a, uz mogućnost otpisa do 50% glavnice, no i oni su ograničeni na MSP-ove. Digitalizaciju kroz vlastite kreditne linije nude i poslovne banke, ali je umanjenje kamatne stope kod njih znatno niže od kombinacije osnovne stope i subvencije koju primjenjuje HBOR.

HBOR-ov program Ulaganja u digitalnu tranziciju nema ograničenje po veličini poduzeća (dostupan je mikro, malim, srednjim i velikim tvrtkama), nema regionalna isključenja, maksimalni iznos kredita nije unaprijed ograničen, a rok otplate ide do 20 godina. Zbog toga je posebno relevantan za tvrtke koje planiraju veće ili višegodišnje digitalne programe, dok manji poduzetnici s manjim projektima mogu jednako dobro razmotriti kredit putem poslovne banke ili navedene alternativne instrumente.

Kako se pripremiti za prijavu

1. Klasificirajte ulaganje prema Prilogu VII. prije nego počnete

Prihvatljivost ovisi o tome nosi li planirano ulaganje 100%-tni digitalni koeficijent. Prije pripreme dokumentacije potrebno je specifikaciju ulaganja razložiti po stavkama i svaku pozicionirati u odgovarajuće područje intervencije prema Prilogu VII. Stavke s koeficijentom 40% treba prepoznati na vrijeme i, gdje je moguće, financirati iz drugog izvora, jer one nisu prihvatljive unutar ovog programa.

2. Odlučite na koji način planirate financiranje, izravno putem HBOR-a, putem banke ili kroz podjelu rizika

Odluka utječe na kamatnu stopu, minimalni iznos, instrumente osiguranja i dužinu procesa. Za ulaganja iznad 400.000 € razlika u ukupnom trošku financiranja može biti veća od cijene same digitalne opreme, pa je korisno savjetovati se i usporediti kamatne stope u svim opcijama. Ukoliko se odlučite na HBOR izravno financiranje, što prije najavite ulaganje, kako bi vam svi troškovi mogli biti uključeni.

3. Provjerite koju kamatnu stopu i subvenciju biste mogli ostvariti

Zbog kombinacije osnovne kamatne stope i mogućih subvencija po više osnova, za već ulaganja je korisno unaprijed zatražiti ponudu od HBOR-a. Sam zahtjev za dobivanje ponude mora biti kvalitetno strukturiran i jasno definiran, kako bi HBOR mogao procijeniti bonitet, kolateral i trošak financiranja za vaš konkretni iznos i strukturu ulaganja, uključujući gornju granicu subvencije od 1.000.000 €.

4. Pripremite DNSH i ostalu dokumentaciju na vrijeme

Uz standardnu kreditnu dokumentaciju potrebni su investicijska studija, izjava o usklađenosti ulaganja s Prilogom VII., tablice ulaganja, upitnik samoprocjene, izjava o veličini poduzetnika i izjava o potporama, a među obrascima se traži i upitnik za procjenu usklađenosti s Pariškim sporazumom. Iako je riječ o digitalnom ulaganju, usklađenost sa EU Taksonomijom, odnosno načelom „Nenanošenja bitne štete” ostaje obveza što je posebno važno kod podatkovnih centara, energetski intenzivne IKT infrastrukture i ulaganja koja uključuju građevinske radove. Rana i kvalitetna priprema skraćuje vrijeme do odobrenja.

5. Uključite konzultanta za strukturiranje ulaganja

Ispravno strukturiranje projekta prema NPOO kriterijima izravno utječe na visinu subvencije i uvjete financiranja. Rojko & Co vam tu može pomoći, jer imamo iskustvo i reference u financiranju investicijskih projekata, od ulaganja u zelenu digitalnu transformaciju prema Industriji 4.0, financiranje proširenja proizvodnih kapaciteta i poslovnih zgrada do ulaganja u opremu i tehnologiju. Kvalitetan savjetnik za investicijsko i održivo financiranje može pomoći u financijskom strukturiranju i maksimiziranju benefitea povoljnog financiranja kroz pravilnu klasifikaciju ulaganja i pripremu dokumentacije.

Zaključak

HBOR-ov program Ulaganja u digitalnu tranziciju otvara hrvatskim poduzetnicima, bez obzira na veličinu, pristup dugoročnom i povoljnom financiranju digitalnih investicija. Fiksna kamatna stopa od 1,50% do 2,00% godišnje za izravne kredite, rok otplate do 20 godina, poček do 3 godine i mogućnost dodatnih subvencija čine ovaj program jednim od najkonkurentnijih izvora financiranja digitalizacije trenutno dostupnih na tržištu.

Ključ uspješne prijave leži u pravilnoj klasifikaciji ulaganja prema Prilogu VII., svjesnom odabiru kanala financiranja i preciznom financijskom modelu koji uzima u obzir sve dostupne subvencije.

Rojko & Co vam može pomoći u procjeni prihvatljivosti vašeg ulaganja, klasifikaciji stavki prema Prilogu VII., pripremi financijskog modela i investicijske studije, izračunu stvarnog troška financiranja i vođenju cjelokupnog procesa prema HBOR-ovim kriterijima, bilo direktno kod HBOR-a ili kod poslovne banke, kako biste osigurali najpovoljnije uvjete financiranja za vaše poslovanje.